Dans une ville de province du nord de l’Angleterre, Billy Fisher qui vit toujours chez ses parents,est un employé de bureau dans une entreprise de pompes funèbres. Pour fuir cette morne existence, il se réfugie dans ses rêves, s’inventant un pays dont il est le héros.
Récemment arrivé à Londres, un jeune diplomate américain loue un appartement dont la propriétaire est une ravissante américaine. Le lendemain, il apprend qu'elle est suspectée d'avoir tué son mari...